CATL и BYD подвергаются немедленной переоценке своих активов согласно новым национальным стандартам. С введением GB/T 43568-2026, которое вступает в силу 1 июля, устанавливаются четкие химические параметры для твердотельных батарей. Этот переход подчеркивает завышенные оценки производственной инфраструктуры по всей цепочке поставок, согласно информации от 21Jingji.
Новые государственные рекомендации требуют, чтобы батареи с содержанием жидкого электролита от 5% до 20% классифицировались как гибридные. Истинные твердотельные элементы должны содержать менее 5% электролита и обеспечивать определенную термическую стабильность в вакууме. Эти строгие условия оказывают влияние на ближайшие закупки активов для сборки.
Совместимость производственных активов
Оборудование для литий-ионных батарей остается высоко совместимым с гибридными системами, которые планируются для ближайшего производства автомобилей. Оценки в отрасли показывают, что существующие производственные линии могут обрабатывать эти полутвердотельные варианты с менее чем 10% изменений в оборудовании. Эта техническая совместимость ограничивает необходимость в полной модернизации сборочных систем в краткосрочной перспективе.
Экономика производственных линий
Начальные капитальные затраты на специализированные производственные линии для твердотельных батарей варьируются от 400 миллионов юаней (59,02 миллиона долларов США) до 500 миллионов юаней (73,78 миллиона долларов США) за ГВтч. Промышленные прогнозы предполагают, что эти затраты на оборудование могут снизиться до 200 миллионов юаней (29,51 миллиона долларов США) к 2030 году. Dongfeng нацеливается на массовое производство гибридных батарей, используя существующие мощности для оптимизации краткосрочных капитальных затрат.
Пилотные проекты на основе сульфидов, реализуемые производителями первого уровня, сосредоточены на стабильности интерфейса, а не на увеличении мощностей. Недавние заявления руководства CATL подтверждают, что коммерческая жизнеспособность твердотельных батарей ограничена инженерными проблемами. В то же время академические исследования, такие как исследование электролита Китайской академии наук, подчеркивают необходимость длительной валидации циклов твердотельных интерфейсов перед автоматизированным масштабированием.
Динамика объемов рынка
Ранее аналитики рынка предсказывали, что переход на новые производственные линии создаст спрос на оборудование в 59,2 миллиарда юаней (8,73 миллиарда долларов США). Однако этот прогноз сталкивается со структурными изменениями, поскольку традиционные жидкие батареи продолжают занимать основную долю в ежемесячных установках. Пилотные проекты, такие как Eve Energy, производящие 60 Ач, и Gotion High-tech, проектирующие завод мощностью 2 ГВтч, функционируют в основном как технические базовые линии.
Данные по ежемесячным установкам от China EV DataTracker показывают, что CATL сохраняет лидерство на рынке с 33,08 ГВтч, что составляет 46,7% доли рынка. BYD занимает второе место с 11,87 ГВтч, что соответствует 16,8% доли, за ним следует Gotion High-tech с 4,44 ГВтч. CALB зарегистрировала 4,3 ГВтч с 6,1%, в то время как Eve Energy отметила 3,23 ГВтч, обеспечив 4,6% доли объема.
Эти объемные тренды подтверждают, что существующие активы по производству жидких ячеек продолжают доминировать в отрасли. Стратегии закупок оборудования должны учитывать постепенное внедрение гибридных систем, прежде чем настоящая интеграция твердотельных батарей изменит более широкую цепочку поставок. Новые регуляции, вступающие в силу 1 июля, предоставляют реалистичную основу для обоснования ожиданий рынка оборудования в рамках текущих возможностей химии батарей.